TFSA vs RRSP au Canada 2026 : par lequel commencer ?

Si vous venez d'arriver au Canada, ou si vous commencez à penser sérieusement à épargner, vous avez probablement entendu deux acronymes bizarres : TFSA et RRSP.

Commençons par ce qu'ils signifient réellement :

• TFSA = Tax-Free Savings Account (compte d'épargne libre d'impôt)
• RRSP = Registered Retirement Savings Plan (régime enregistré d'épargne-retraite)

Même si vous n'avez jamais eu affaire aux impôts ou aux placements — pas d'inquiétude. Ce guide explique tout depuis le début. À la fin, vous saurez lequel ouvrir, combien vous pouvez y mettre, et comment éviter des erreurs coûteuses.

En bref : Tout dépend de vos revenus et de vos objectifs. Mais une fois que vous comprenez comment chacun fonctionne, le choix devient évident.

Qu'est-ce qu'un TFSA ?

Un compte d'épargne libre d'impôt (CELI) est un compte d'épargne ou de placement où vous ne payez jamais d'impôt sur l'argent que le compte génère.

Comment ça marche :

• Vous mettez de l'argent déjà imposé (après impôt)
• Cet argent peut fructifier — intérêts, dividendes, gains de placement — le tout libre d'impôt
• Quand vous retirez de l'argent, vous payez 0 $ d'impôt

Limite 2026 : 7 000 $

Chaque année, le gouvernement vous accorde un nouveau droit de cotisation. En 2026, vous pouvez ajouter jusqu'à 7 000 $. Si vous êtes résident canadien depuis 2009 et n'avez jamais utilisé de CELI, votre droit total est d'environ 102 000 $.

Règles clés

• Vous pouvez détenir des espèces, des CPG, des actions, des FNB ou des obligations dans un CELI
• Les retraits sont libres d'impôt et n'affectent pas les prestations comme l'Allocation canadienne pour enfants ou les crédits TPS/TVH
• Si vous retirez de l'argent, vous pouvez remettre ce montant à partir du 1er janvier de l'année suivante
• Si vous cotisez en trop, vous payez 1 % par mois sur l'excédent

Meilleures utilisations

• Fonds d'urgence (3 à 6 mois de dépenses en espèces ou CPG à court terme)
• Épargne pour une voiture, un voyage ou une mise de fonds
• Revenu de retraite supplémentaire — totalement libre d'impôt
• Placement en actions ou FNB sans souci fiscal

Qu'est-ce qu'un RRSP ?

Un Régime enregistré d'épargne-retraite (REER) est un compte de retraite où le gouvernement vous accorde un allègement fiscal aujourd'hui, mais vous payez de l'impôt quand vous retirez l'argent plus tard.

Comment ça marche :

• L'argent que vous versez réduit votre revenu imposable pour l'année
• Cela signifie que vous devez moins d'impôt et recevez un remboursement
• L'argent fructifie sans être imposé tant qu'il reste dans le compte
• Quand vous le retirez (idéalement à la retraite, quand vos revenus sont plus faibles), vous payez de l'impôt sur le revenu

Limite 2026 : 33 810 $ (ou 18 % de votre revenu)

Votre droit de cotisation REER est le moins élevé des deux :

• 33 810 $, ou
• 18 % de votre revenu gagné de l'année précédente

Si vous avez gagné 80 000 $ en 2025, votre droit REER 2026 est de 18 % × 80 000 $ = 14 400 $.

Règles clés

• Chaque dollar versé réduit votre revenu imposable d'un dollar
• L'argent fructifie libre d'impôt tant qu'il reste dans le compte
• Au retrait, vous payez de l'impôt sur le montant total — comme un salaire
• Le droit de cotisation retiré est perdu définitivement
• Régime d'accession à la propriété (RAP) : Empruntez jusqu'à 60 000 $ sans impôt pour une première maison, à rembourser sur 15 ans
• Régime d'études permanent (RÉP) : Empruntez jusqu'à 10 000 $/an pour la formation
• Les droits inutilisés se reportent indéfiniment

Exemple concret : comment fonctionne réellement l'économie d'impôt du REER

Prenons Sarah qui gagne 80 000 $ par an et habite en Ontario. Elle décide de verser 5 000 $ dans son REER.

Sans la cotisation REER :

Avec la cotisation REER de 5 000 $ :

Résultat : Elle économise 1 483 $ d'impôt. Cet argent lui revient sous forme de remboursement.

Pourquoi économise-t-elle exactement 1 483 $ ?

Parce que chaque dollar de déduction REER est retiré du sommet de son revenu — réduisant la partie qui aurait été imposée à ses taux les plus élevés. Voici les taux marginaux auxquels ces 5 000 $ étaient assujettis :

• Fédéral : 20,5 % (le taux sur les revenus entre 58 523 $ et 117 045 $)
• Ontario : 9,15 % (le taux sur les revenus entre 53 891 $ et 107 785 $)
• Combiné : 20,5 % + 9,15 % = 29,65 %
• 5 000 $ × 29,65 % = 1 483 $

La vraie puissance du REER est le transfert de revenu : vous cotisez quand votre revenu (et votre taux d'imposition) est élevé, et vous retirez idéalement quand votre revenu (et votre taux) est bas — comme à la retraite, en année de chômage, ou pendant une année de moindre revenu. Les 1 483 $ économisés aujourd'hui à 29,65 % pourraient être imposés à un taux bien plus bas lors du retrait.

Meilleures utilisations du REER

• Épargne-retraite à long terme (10+ ans)
• Réduction de votre facture d'impôt les années à haut revenu
• Obtention d'un remboursement plus important et réinvestissement
• REER conjoint — cotiser au REER de votre conjoint pour fractionner le revenu à la retraite

Comment fonctionnent les tranches d'imposition

Le Canada utilise un système d'imposition progressif — vous ne payez pas le même taux sur tous vos revenus. Différentes portions de votre revenu sont imposées à des taux différents.

Imaginez des marches d'escalier :

• Les premiers 58 523 $ que vous gagnez sont imposés à 14 % (fédéral)
• La portion suivante (58 523 $ à 117 045 $) est imposée à 20,5 %
• Et ainsi de suite — chaque marche ne s'applique qu'aux revenus dans cette tranche

Quand vous cotisez à un REER, vous économisez de l'impôt à votre marche la plus élevée (taux marginal). C'est pourquoi les personnes à revenu élevé bénéficient davantage du REER.

Tranches d'imposition fédérales 2026

Source : CRA 2026 tax rates and brackets

Lequel choisir ?

Choisissez d'abord le CELI si :

• Vous gagnez moins de ~55 000 $ par an — votre taux d'imposition est bas, la déduction REER n'aide pas beaucoup
• Vous pourriez avoir besoin de l'argent avant la retraite — le CELI permet des retraits à tout moment, sans impôt
• Vous arrivez tout juste au Canada sans revenu local — le droit de cotisation CELI commence dès que vous obtenez un NAS et produisez votre première déclaration
• Vous voulez un revenu libre d'impôt à la retraite
• Vous épargnez pour un objectif à court terme (maison, voiture, fonds d'urgence)

Choisissez d'abord le REER si :

• Vous gagnez plus de ~70 000 $ - 80 000 $ — regardez l'exemple ci-dessus : une cotisation de 5 000 $ permet d'économiser 1 483 $ d'impôt
• Votre employeur offre une contrepartie REER — pour chaque dollar que vous versez, votre employeur verse le même montant, jusqu'à un certain pourcentage de votre salaire. Exemple : ils égalisent jusqu'à 3 %, vous gagnez 80 000 $, vous versez 2 400 $ — ils versent aussi 2 400 $. Total de 4 800 $ dans votre REER, dont la moitié gratuite de votre employeur. Prenez toujours la contrepartie maximale.
• Vous êtes dans vos années de revenu maximal et souhaitez reporter l'impôt à la retraite
• Vous êtes prêt à bloquer l'argent jusqu'à la retraite
• Vous prévoyez utiliser le Régime d'accession à la propriété (RAP)

La stratégie qui fonctionne pour la plupart des gens

CELIAPP : une troisième option pour les premiers acheteurs

Le Compte d'épargne libre d'impôt pour l'achat d'une première propriété (CELIAPP) combine le meilleur du CELI et du REER :

• Limite annuelle : 8 000 $ | Limite à vie : 40 000 $
• Les cotisations sont déductibles d'impôt (comme un REER)
• Les retraits pour l'achat d'une première maison sont libres d'impôt (comme un CELI)
• Les droits inutilisés se reportent jusqu'à 8 000 $ par an

Si l'achat d'une maison est dans vos projets, cotisez d'abord au CELIAPP avant le CELI ou le REER.

Comparaison rapide des trois comptes :

Questions fréquentes

Puis-je ouvrir ces comptes si je viens d'arriver au Canada ? Oui — vous avez besoin d'un NAS (numéro d'assurance sociale). Le droit de cotisation CELI commence à s'accumuler dès que vous êtes résident et produisez votre première déclaration de revenus. Le droit REER commence dès que vous avez un revenu gagné au Canada.

Puis-je avoir les deux ? Oui. Ils sont indépendants. Vous pouvez cotiser aux deux la même année.

Cela affecte-t-il ma cote de crédit ? Non. Ce sont des comptes d'épargne/placement, pas des prêts ou des cartes de crédit.

Si je quitte le Canada ?

• CELI : Vous le conservez, mais aucun nouveau droit ne s'accumule pendant que vous êtes non-résident
• REER : Vous le conservez. Les retraits sont soumis à une retenue d'impôt de 25 % (peut être réduite par convention fiscale)

Puis-je utiliser mon REER pour une mise de fonds ? Oui. Le Régime d'accession à la propriété (RAP) permet de retirer jusqu'à 60 000 $ sans impôt pour une première maison, remboursable sur 15 ans.

Le CELI est-il meilleur si je ne gagne pas beaucoup ? Généralement oui. Quand votre taux d'imposition est bas, la déduction REER n'économise pas grand-chose. Et si vous retirez du REER à la retraite, vous pourriez payer plus d'impôt que ce que vous avez économisé.